Statement zur EU-Kleinanlegerstrategie

Wir haben den gesellschaftlichen Auftrag, Menschen ein selbstbestimmtes Leben im Alter zu ermöglichen. Für die private und betriebliche Altersversorgung brauchen die Bürgerinnen und Bürger qualifizierte Finanzberatung, individuelle und hochwertige Produkte und gleichzeitig Auswahl und Transparenz bei Tarifen. Nur so können sie langfristige, abgewogene und die für sie passenden Finanzentscheidungen treffen. Wir begrüßen daher einen regulatorischen Rahmen für Transparenz und Qualitätsanforderungen. Eine qualitativ hochwertige Beratung muss schließlich hohe Standards und Verbraucherinteressen verfolgen und gleichzeitig niederschwellig für alle Menschen unabhängig vom Einkommen erreichbar sein. Eine qualitativ hochwertige Beratung verdient aber natürlich auch eine gerechte Bezahlung. Das heute bestehende Angebot aus Provisions- und Honorarberatung bietet den Menschen Auswahl und wird von der Breite der Gesellschaft akzeptiert. Heute leisten rund 190.000 Beraterinnen und Berater in Deutschland einen wichtigen Beitrag für die Vorsorge und Absicherung der Menschen und damit zur Sicherung und Stabilisierung des Rentensystems. Mit Blick auf die gesellschaftliche und ökologische Transformation hat der Finanzberatungssektor auch ein großes Potential bei der Verbreitung nachhaltiger Geldanlagen und damit auch der Finanzierung notwendiger Transformationsprojekte. Ein Provisionsverbot stünde daher nicht nur im starken Widerspruch zum eigentlichen Ziel und Interesse der Verbraucherinnen und Verbraucher, sondern hinterließe Nachteile für die Alterssicherung und Nachhaltigkeit in Deutschland und Europa.

Es ist daher gut, dass der Entwurf kein generelles Provisionsverbot mehr vorsieht.
Dennoch gibt der Entwurf weiterhin Grund zur Skepsis: So plant die Europäische Kommission Provisionsregulierungen und weitere Einschränkungen in Teilbereichen. Eine Ermächtigung der Europäischen Kommission über delegierte Rechtsakte weiterhin Provisionen beim Vertrieb von Anlageprodukten wie Lebensversicherungen zu regulieren und eine automatisierte Revisionsklausel nach drei Jahren, dürfen nicht zu einem schrittweisen „Provisionsverbot durch die Hintertür“ geraten.

Wir sind zuversichtlich, dass man im Rahmen der weiteren Debatte und im Gesetzgebungsverfahren zum gleichen Entschluss kommt und setzen uns im Interesse unserer Kundinnen und Kunden, Mitarbeitenden sowie Vertriebs- und Geschäftspartner/-innen für einen sachlichen und zielorientierten Dialog ein. Der Politik stehen wir mit unserer Expertise dafür jederzeit zur Verfügung.